سيقدم بنك FFA الخاص للمستثمرين المحليين والإقليميين فرصة للاستثمار في صناعة الأغذية والمشروبات اللبنانية هذا الخميس. سلسلة مطاعم لبنانية سمسم تسعى لجمع 6 ملايين دولار في تمويل الأسهم للوحدة الجديدة، سمسم الولايات المتحدة، التي ستقود التوسع إلى الولايات المتحدة. يقول البنك إنه لديه بالفعل ربع الهدف الموعود من المستثمرين، لكن بدء جمع الأموال رسميًا سيكون في 13 مارس.
ستكون سمسم الولايات المتحدة مقرها في التاج البريطاني التابع لجيرسي. تخطط الشركة لجمع ما يصل إلى 49 في المائة من الأسهم في الجولة الأولى البالغة 4 ملايين دولار ببيع الأسهم العادية من سمسم الولايات المتحدة، مع بقاء الباقي تملكه الشركة القابضة الأكبر تريتس، التي تملك أيضًا غرين فلافل وفرانشايز دانكن دونتس اللبناني دانكن دونتس. تريتس، التي يتكون قاعدة مساهميها من كريستين عسَّوَد سفير، الرئيسة التنفيذية لجميع سلاسل المطاعم الثلاث، وعائلتها، ستحتفظ بنسبة 51 في المائة من الأسهم مقابل ضخ نقدي ومساهمة عينية تغطي تكلفة الفرانشايز في الأراضي الأمريكية، ورسوم الفرانشايز لكل متجر، والموارد والخبرة.
سمسم تتوقع فتح على الأقل 70 مطعمًا جديدًا بحلول عام 2020 وضِعُف ذلك في سيناريو أفضل حالة. التوسع يكون من خلال المتاجر التي تديرها الشركة والمنافذ المرخصة، ويبلغ عددها على التوالي 20 و50 في تقديرهم المتحفظ.
سيتم تقسيم جمع الأموال من المستثمرين إلى جولتين. الهدف من الجولة الأولى هو 4 ملايين دولار مع التوقع بأن يتم إغلاق هذه الجولة بحلول منتصف أبريل. بموجب خطة التمويل، ستتعامل إدارة الخدمات المصرفية الاستثمارية لبنك FFA الخاص مع هذه الجولة وتتابعها بجولة ثانية تسعى لجمع على الأقل 2 مليون دولار إضافي بحلول عام 2016.
تتوقع الصفقة معدل عائد داخلي (IRR) بنسبة 31 في المائة في سيناريو متحفظ إذا تم الخروج بحلول العام السابع، و IRR بنسبة 42 في المائة ضمن حالة القاعدة. وفقًا لمواد جمع الأموال لديهم، تتوقع المشروع تدفقات نقدية إيجابية بحلول عام 2016، سيتم إعادة استثمارها بالكامل في الشركة لدفع النمو. المستثمرون الذين يستثمرون في المرحلة الأولى سيحصلون على حق الأولوية للمشاركة في المرحلة الثانية، كما يقول بنك FFA الخاص. إنهم يبحثون عن أحجام تذاكر تتراوح بين 100,000 دولار إلى 1 مليون دولار.
أرض الفرص
الخطة لسمسم الولايات المتحدة هي فتح أول مطعم لها بحلول نهاية عام 2014. لقد شهدت الشركة الأم نموًا إقليميًا منذ أن فتحت أول موقع لها في عام 2008 في لبنان. تحت إدارة تريتس، تدير العلامة التجارية للمطعم اليوم موقعين في لبنان، واثنين في جدة في السعودية وواحد في الكويت. يخططون لفتح مطعم في عمان، اثنين في العاصمة السعودية الرياض وثالث في جدة، وواحد في الإمارات بحلول نهاية عام 2014.
وفقًا لجوليان خباز، المدير الأعلى ورئيس قسم البنوك الاستثمارية في بنك FFA الخاص، ضاعفوا توقعاتهم للربحية في دول مجلس التعاون الخليجي إلى نسبة 35 في المائة من الربح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء (EBITDA).
كارين عسَّوَد، وهي مساهمة في تريتس والمديرة الراعية لسمسم الولايات المتحدة، تقول إن الشركة جذبتها السوق الأمريكية بسبب حجمها وافتقارها إلى سلسلة طعام لبنانية مهيمنة واحدة. مشيرة إلى قيمة سوق صناعة الأغذية والمشروبات (F&B) التي تبلغ 660 مليار دولار سنويًا، تضيف عسَّوَد أن سمسم تستهدف في البداية 3 من 10 مدن التي حددوا بأنها الأكثر ربحية لـ F&B: نيويورك، بوسطن، وواشنطن.
عمل صانعو سمسم خلال الأشهر الستة الماضية لتكيف شركتهم مع اتجاهات المستهلك في السوق الأمريكية. وفقًا لعسَّوَد، فإن ‘المأكولات العرقية’ تشهد ازدهارًا في أمريكا – حيث يطلب 63 في المئة من الأمريكيين ذلك أكثر من مرة في الأسبوع. كما يشهدون شهية متزايدة للطعام ‘السريع العارض’ في الولايات: وهو خليط بين تناول الطعام داخل المطعم والطعام السريع، مما يقدم طعامًا ممتازًا وخدمة سريعة. إنهم يسعون للاستفادة من كلا الاتجاهين.
تخطط FFA للبقاء على متن الطائرة لفترة طويلة بعد إغلاق التمويل. سيأخذون مقعدًا في مجلس الإدارة في الشركة لتمثيل وحماية المستثمرين ككتلة واحدة. وفقًا لخباز من بنك FFA، فإن البنك لديه خبرة سابقة في جمع الأموال لمشاريع F&B في أفريقيا وقد عملوا مع عملاء في المنطقة، لكن خبرتهم في جمع الأموال للمشاريع في الولايات المتحدة تقتصر على صناعة الأفلام.
