MIC Ventures هو صندوق جديد في منظومة ريادة الأعمال اللبنانية. سعيًا لتعزيز قيمة الشركات الناشئة والشركات الصغيرة التي تتخصص في مجالات ذات اهتمام من منظور الاتصالات المحمولة وكذلك إقامة شراكات بين شركات القطاع والشبكتين المحمولتين اللبنانيتين، يُعد MIC Ventures نفسه شركة ناشئة مدعومة برؤية حكومية. التقت الهيئة التنفيذية مع مدير الصندوق، خالد زيدان.يدان.
E متى بدأ MIC Ventures في العمل؟
كانت لدينا لجنة استثمار تمهيدية قبل حوالي أسبوعين [في النصف الأول من فبراير] ونتوقع أن يكون لدينا لجنة ثانية في نهاية مارس [أو] بداية أبريل. بالنسبة لفرص الاستثمار، نحن نبحث في أربعة مجالات ونود أن نقول أننا ناشطون، نحن لسنا مستثمرين غير نشطين.
E هل تبحثون إذًا عن إنشاء تآزر ومجموعة متماسكة من الشركات المستثمرة في كل مجال بدلاً من الرهان على البحث عن ‘وحيد القرن’ الفردي والأداء الفائق؟
نعم. واحد وواحد في تفكيرنا لا يحتاجان إلى أن يضافا إلى اثنين بل يمكن تحويلهما إلى ثلاثة أو أكثر، بمعنى أن التآزر يمكن أن يتحول إلى قيمة هائلة، لكننا بحاجة إلى وضع بعض البصيرة والجهد في ذلك لمواءمة المصالح والأهداف. هذا بالضبط ما نحاول تحقيقه مع هذا الصندوق، من خلال تقديم رواد الأعمال الشباب إلى المشغلين الكبيرين للاتصالات في لبنان كشركاء. نحن نسعى إلى تحديد الفرص وبناء قصة منطقية لأصحاب الصندوق – الذين هم MIC 1 وMIC 2 وأخيرًا وزارة الاتصالات – والرواد، مع خلق فرص عمل ماهرة تتماشى مع رؤية وزارة الاتصالات ورئيس الوزراء والحكومة.
E ما الذي تريد تحقيقه فيما يتعلق بالعلاقات مع الشركات المحلية والأجنبية، وشركات تكنولوجيا المعلومات والاتصالات التي تريد الاستثمار فيها، ومع الشركات المبتكرة الأخرى؟
نريد بناء شراكات مع أكبر عدد من اللاعبين الممكن، ونريد أن نكون مرنين واستباقيين قدر الإمكان في خلق الفرص. نحن نبحث عن الاستثمار في الشركات التي يمكنها أن تصبح إيجابية التدفق النقدي بمساعدتنا ودعم رعاننا.
E ما هو حجم فريق عملك؟
في الوقت الحالي نحن فريق مكون من أربعة أشخاص. في النهاية، نطمح لأن نكون فريقًا مكونًا من ستة.
E هل يمكن أن يتم فعل شيء على مستوى MICV لضمان حصول المستهلكين على أفضل الصفقات من الشركات التي استثمر فيها الصندوق؟
سيحصل المستهلكون على منتجات وخدمات جديدة. هذه المنتجات والخدمات الجديدة موجهة للجمهور العام. في بعض الحالات، ستكون المنتجات والخدمات مجانية مدفوعة من قبل المشغلين. في حالات أخرى، ستُدفع المنتجات والخدمات من قبل المستهلكين. الشركات [التي سيستثمر فيها MICV] موجودة بالفعل ولديها اثبات للمفهوم أو تعمل كشركات ذات إيرادات. كل ما نقوم به هو إنشاء شراكة بين شركات المحفظة والاثنين من المشغلين.
E هل سيكون لـ MICV سياسة لأخذ حصة من الأسهم في كل شركة ضمن المحفظة ومقعد في مجلس إدارة الشركة؟
بالتأكيد. سيسعى MIC Ventures إلى أخذ حصة من الأسهم أو شبه الحقوق حسب هيكلية الصفقة. سيكون لدينا في كثير من الأحيان نهج في ما يتعلق بمعايير الاستثمار والسياسات التي تلتقي مع المعايير العالمية الأساسية وتشابه المعايير المستخدمة من قبل الأموال التي أنشأت تحت تعميم مصرف لبنان 331. الشيء الوحيد الذي سيختلف هو أن سوق هدفنا سيكون مختلفا قليلاً عن الآخرين. بعد قولي ذلك، نرى MIC Ventures كتكملة لأموال تعميم 331 وليس كمنافس.
E هل سيكون هناك استراتيجية أو سياسة لـ MIC Ventures للحصول على الأغلبية من الأسهم عند الاستثمار في شركة؟
سياستنا القياسية ليست الحصول على الأغلبية بل الحصول على أمور محجوزة تحمي MIC Ventures.
E هل ستسعون إلى الشراكة مع رأس المال الاستثماري الدولي للاستثمار المشترك معكم في لبنان؟
نعم، سنفعل.
E لقد ذكرت أيضًا المؤسسات المالية. هل ترون البنوك كمستثمرين مشتركين محتمليًن؟
نرى البنوك كمستثمرين مشتركين محتملين في الاستثمارات ذات الصلة بأعمالها. على سبيل المثال، إذا كان لدينا استثمارًا محددًا في مجال التكنولوجيا المالية، فقد يكون من المثير للبنوك أن تشارك كمستثمرين مشتركين عندما يكون لدى MIC Ventures طاقة معينة يمكنهم ملء باقي الاحتياج الاستثماري.
E بالنسبة لحجم الاستثمارات التي تهتمون بها، ما هي المعايير؟ هل ستذهبون إلى حد الاستثمار في شركة ناشئة حديثة أم النظر في رواد الأعمال الذين أتموا للتو جولة تسريع؟
نحن على استعداد للذهاب إلى أقل من 100,000 دولار ولدينا حد أقصى يبلغ 2 مليون دولار ما لم يقرر المجلس خلاف ذلك.
E ولكن قد تكون هناك حدود من وجهة نظر حجم العمل المطلوب لتقييم فرصة صغيرة، العناية الواجبة وما إلى ذلك؟
لا نود استبعاد استثمارات أصغر إذا رأينا فيها فائدة.
E هل يمكنك توضيح المزيد عن هيكلية المجلس الاستثماري والإجراءات التي سيعمل بها MIC Ventures؟
أولاً، هناك فريق إدارة سيقوم بتوفير الفرص [و] تقديمها إلى لجنة الاستثمار – التي نتوقع أن تنعقد كل شهرين إلى ثلاثة أشهر – والموافقة النهائية ستتم من قبل المجلس.
E ما هي هيكلية المجلس ولجنة الاستثمار؟
فيما يتعلق بالمجلس، يوجد عضو مستقل والأعضاء الآخرون موزعون بالتساوي بين MICs. أما لجنة الاستثمار، هم أفراد لديهم فهم عميق في النظام الاقتصادي.
E هل توجد بالفعل استراتيجية للخروج من شركات المحفظة؟
النظام البيئي الحالي ليس مهيأً للخروج عن طريق العرض العام. نعتقد أن بيع تجاري أو حتى استحواذ من قبل MIC 1 أو MIC 2 هو استراتيجيات خروج أكثر واقعية. نحن واقعيون ولهذا نبحث عن شركات ستبقى وتزدهر دون حقن مستمر لرأس المال.
E كم عدد أعضاء المجلس وكم عدد أعضاء اللجنة الاستثمارية لديك؟
المجلس يحتوي الآن على خمسة أفراد ولكنه سيتم توسيعه إلى سبعة. في ما يتعلق بلجنة الاستثمار، لدينا حاليًا سبعة أفراد.
E ما هي تواتر اجتماعات اللجنة الاستثمارية؟
في البداية سنعقدها كل شهرين ثم ربما كل ثلاثة إلى أربعة أشهر في وقت لاحق.
E أما بالنسبة للحوكمة على مستوى المجلس، هل تلتزمون بمعايير المؤسسة الخاصة؟
إنها كيان خاص وسيتم تطبيق معايير الشفافية على جميع العمليات. سوف يكون لدينا موقع إلكتروني يسرد شركات المحفظة لدينا.
